Сен 1000-нан бастап, 1200-ге жетіп, 1100-мен аяқтадың. Формалды түрде шот әлі де плюсте, бірақ көңіл-күй ақша жоғалтқандай. Екі бағалаудың да негізі бар: бастапқы сомаға 10% қосылды, ал ең жақсы нәтижеден шамамен 8,33% жоғалды. Шоттың құлдырауы (просадка) оқиғаның екінші жартысын дәл сипаттауға көмектеседі. Ол бір қорытынды пайыздың артына оңай жасырынатын капитал жолын көрсетеді. Ағымдағы және максималды просадканы, қалпына келтіру арифметикасын және intrade.bar мәмілелерінің практикалық талдауын қарастырайық. Сонымен қатар еріктілік негіздегі күндізгі тәуекел-менеджмент таңдалған шекараны орындауға қалай көмектесетінін, оны бүкіл тарих бойынша просадкамен араластырмай көрсетеміз.
Просадканы қай сомадан есептейді
Әр нүктеде алдымен сол сәтке дейін жеткен шоттың ең үлкен мәнін таб. Ол ағымдағы нүктені және алдыңғы барлық нүктелерді қамтиды, бірақ болашақтағыларды емес. Максимумнан ағымдағы мәнді ал — ақшамен просадка шығады. Пайыз үшін айырмашылықты сол максимумға бөліп, 100-ге көбейт. Формула: просадка = (сол сәтке дейінгі максимум − ағымдағы мән) / максимум ×100%.
Егер 1000 алдымен 1100-ге, содан кейін 990-ға айналса, бастапқы нүктеге қатысты 10 немесе 1% жоғалды. Бірақ 1100 шыңынан төмендеу 110-ға, яғни 10%-ға тең. Бұл бөлгіштері әртүрлі екі бөлек көрсеткіш. Есепте екеуі де пайдалы: біріншісі таңдалған бастапқы базадан нәтижені көрсетсе, екіншісі шот ең жақсы жеткен күйден қаншалықты алыстағанын көрсетеді.
Жаңа максимумда ағымдағы просадка нөлге тең. Бұрынғы құлдырау тарихта қалады және кезең бойынша әлі де максималды болуы мүмкін. Оны сәтті серия да, әдемі жаңа рекорд та жоққа шығармайды. Просадканы төмендеудің оң шамасы ретінде немесе графиктегі нөлден төмен теріс аймақ ретінде көрсетеді. Алдымен таңбаның келісімін нақтыла, содан кейін сандарды салыстыр.
Оқу қатары: неге −3,2% қорытынды 20% құлдырауды жасырады
Операциялар жабылғаннан кейінгі балансты алайық: 1000, 1100, 990, 1045, 1210, 968. Мысалда ашық позициялар, толтырулар мен шығарулар жоқ; өзгерістерді сауда нәтижесі деп санаймыз. Әр нүкте үшін жеткен максимум мен төмендеу шамасын сақтаймыз. Бұл есепті қолмен тексеріп, просадканың дәл қай жерде пайда болатынын көру үшін жеткілікті қысқа қатар.
| Қадам | Баланс | Сол сәтке дейінгі максимум | Просадка | Просадка пайызбен |
|---|---|---|---|---|
| 1 | 1000 | 1000 | 0 | 0% |
| 2 | 1100 | 1100 | 0 | 0% |
| 3 | 990 | 1100 | 110 | 10% |
| 4 | 1045 | 1100 | 55 | 5% |
| 5 | 1210 | 1210 | 0 | 0% |
| 6 | 968 | 1210 | 242 | 20% |
Төртінші қадамда 1045 бұрынғы 990-дан жоғары, бірақ 1100 шыңынан әлі төмен. Ағымдағы просадка 10%-дан 5%-ға дейін қысқарды. Бесінші қадамда 1210 жаңа максимум құрып, бұрынғы эпизодты аяқтайды. Содан кейін 968-ге дейін құлау 1210-дан 242, яғни 20% төмендеуді тудырады. Соңғы нүктеде ағымдағы және максималды пайыздық просадка сәйкес келеді: екеуі де 20%-ға тең.
Бастапқы 1000-ға қатысты соңғы 968 бар болғаны 3,2% жоғалтуды білдіреді. Тек басы мен соңын көрсетсең, жол дерлік тыныш көрінеді. Бірақ аралық максимумнан капиталдың бестен бірі жоғалды. Сондықтан қорытынды пайызды да, drawdown-ды да бірге, бір кезеңде және бір қатар бойынша оқу керек. «Ай нөлге жақын» деген қысқа жазба айтарлықтай тербелістерді жасыруы мүмкін.
Ағымдағы және максималды просадка — бір сан емес
Ағымдағы просадка соңғы бақылауға қатысты. Максималды — таңдалған тарих ішінде бұрын жеткен шыңнан ең терең төмендеуге қатысты. Ретін ескермей, жай ғана ең үлкен және ең кіші сандарды алуға болмайды. Шың сәйкес құлдыраудан ертерек пайда болуы керек; әйтпесе нақты бастан кешкен шығынды емес, мәндердің ауқымын өлшейсің.
Мысалы, 900→1200→1140 қатарының диапазоны 300, бірақ 1200-ден 900-ге құлау болған жоқ. Шыңнан кейін шот тек 60-қа, яғни 5%-ға төмендеді. Және керісінше, егер тарихты бұрынғы шыңнан кейін қиып тастасақ, жаңа кезең бойынша есеп кішірек просадканы көрсетуі мүмкін. Кезең анық көрсетілсе, бұл басқа рұқсат етілген сұрақ. «Апта бойынша» санын «шот ашылғаннан бері» санымен тікелей салыстыруға болмайды.
Ақшалай және пайыздық максималды құлдырау әртүрлі эпизодтарға қатысты болуы мүмкін. Үлкен шоттағы 300 шығын салыстырмалы түрде шағын, ал кішкентай шоттағы 100 — айтарлықтай болуы ықтимал. Екі өлшем бірлігін де, есептеу шыңын да сақта. Ұзақтықты да белгіле: ең терең құлдыраудың басталуына дейінгі уақыт алдыңғы максимумға толық оралуға дейінгі уақыттан өзгеше.
intrade.bar тарихынан не алу керек
Алғашқы талдау үшін бір шотты, бір валютаны және толтырусыз, шығарусыз кезеңді таңдаған ыңғайлы. intrade.bar статистикасында нақты және демо деректер бөлек; активтер мен экспирациялар бойынша нәтижелер бар, ал жабылған мәмілелерді таңдалған күндер үшін CSV-ге жүктеп алуға болады. Бір жүктеме бір жылға дейінгі кезеңге және 20000 жабық мәмілеге дейін есептелген; уақыт UTC бойынша көрсетілген. Шешім себептері мен кіруге дейінгі күйді бөлек сақта.
Серия алдындағы расталған баланстан бастап, әр жабылған мәміленің таза нәтижесін есептеу уақыты бойынша қос. Егер жүктемеде төлем сомасы қайтарылатын мөлшерлемемен бірге болса, алдымен өз қаражатыңды қайтаруды пайдадан бөл. Пайдасы 85% болатын шартты 100 мәміле үшін ұтыс капиталды +85-ке, ұтылыс −100-ге, қайтару 0-ге өзгертеді. 185-ті таза пайда ретінде қоспа: бұл соманың 100-і бұрыннан сенікі.
Нәтижелер тізбегінің қасына «жинақталған нәтиже», «жабылған мәмілелер бойынша капитал», «сол сәтке дейінгі максимум» және «просадка» бағандарын жаса. Бірнеше операция бір уақытта жабылғанда, ретін алдын ала анықта немесе сол сәттің нәтижелерін біріктір. Нақты балансты дәл қалпына келтіру үшін шоттың толық тарихымен салыстыр. Деректер жетпесе, қатарды әр секундтағы шоттың толық құны ретінде емес, жабылған нәтижелер бойынша есеп деп белгіле.
Статистикада win rate бар, бірақ ол бұл жұмысты алмастырмайды. Қайтарулар оның бөлгішіне кірмейді, ал мәміле көлемдері мен төлем пайыздары ұтыс үлесі сол күйінде қалғанда да қорытындыны айтарлықтай өзгерте алады. Бір активтегі жоғары пайыз да бақылау санынсыз просадканы түсіндірмейді. Үш сәтті мәміле — жағымды эпизод, бірақ әлі тұрақты қорытынды емес.
Ашық сома неге әлдеқашан алынған шығынға тең емес
Опцион ашылғаннан кейін қолжетімді қалдық азаюы мүмкін, өйткені сома мәмілеге қатысады. Бұл операцияның түпкілікті ұтылғанын білдірмейді. Жабылған нәтижелер бойынша просадканы есептеу үшін оны аяқталғаннан кейін ескер. Бос қаражат, аяқталған операциялар бойынша баланс және ашық келісімшарттары бар шоттың экономикалық құны әртүрлі сұрақтарға жауап береді.
intrade.bar-да мерзімінен бұрын жабу жоқ, сондықтан бірден сатуға болатын позицияның жүзбелі нәтижесін есептеудің әдеттегі тәсілін мұнда көшірудің қажеті жоқ. Алдымен қолжетімді деректер мен әдістемені анықта. Бұл мақалада біз жабылған нәтижелер тізбегін қолданамыз: ол түсінікті және қайталануға болады, бірақ ашық келісімшарттардың әрбір аралық өзгерісін сипаттайды деп мәлімдемейміз.
Бақылау жиілігі просадканың максимумына әсер етеді. Тек күн соңында жазу күн ішіндегі шың мен одан кейінгі құлдыраудан қағыс қалдыруы мүмкін. Әр жабылған операциядан кейінгі қатар көбірек егжей-тегжей береді. Есептерді салыстырғанда жиілікті, бастапқы базаны және кезеңді тексер. Әртүрлі сандар әрдайым қате дегенді білдірмейді: есептер жолдың әртүрлі бөліктерін өлшеуі мүмкін.
Просадкадан кейін қалпына келтіру көбірек пайыз талап етеді
1000-нан 800-ге дейін төмендегеннен кейін шығын бастапқы мыңның 20%-на тең. 200-ді қайтару керек, бірақ енді база 800, сондықтан 25% өсім қажет. Егер 800-ге тек 20% қоссаң, 960 шығады. Айырмашылық бөлгіштен туындайды. Мұнда жұмбақ та, нарықтың сәтсіздік үшін жазалауы да жоқ — қалған соманың аздығынан туған қарапайым арифметика.
Бірлік үлесіндегі d просадкасы үшін бұрынғы максимумға дейін қажет өсім d / (1 −d) тең, егер 0≤d<1 болса. 10% шығын шамамен 11,1% өсімді, 30% — шамамен 42,9%, 50% — 100% талап етеді. 80%-дан кейін қалдықтан 400% қажет. Капитал толық жоғалғанда қорытынды пайыз қалпына келтіруді сипаттамайды: нөлдік база өздігінен ұлғаймайды.
Негізгі мысалда 968-ден 1210-ға қайтатын жол 242/968 =25% құрайды. Тек бастапқы 1000-ға оралу 32/968 ≈3,31% талап етеді. Сондықтан «қалпына келтіру» сөзін нақтыла: бастапқыға оралу немесе шыңға оралу. Формула қашықтықты көрсетеді, бірақ уақыт пен оны жүріп өту мүмкіндігі туралы ештеңе уәде етпейді. Ол бүгін кешке дейін мұны істеу туралы бұйрық бермейтіні анық.
Толтыру сауда статистикасын емдемейді, шығару шығын тудырмайды
Егер 1000 болғанда 400 шығарсаң, қалған 600 өздігінен 40% сауда просадкасын білдірмейді. Ақша жылжыды, міндетті түрде мәмілелерде жоғалған жоқ. Толтыру керісінше жұмыс істейді: ол балансты көтеріп, теріс сауда нәтижесін жасыруы мүмкін. Сондықтан ақша ағындарын және операция нәтижелерін бөлек сақта.
Бірінші өз бетіңше тексеру үшін сыртқы аударымсыз аралықты таңдау оңайырақ. Олар бар болса, тарихты ағындар сәттері бойынша бөліп, келісілген қалыпқа келтіру әдістемесін, мысалы, олардың арасындағы кірістілік тізбегін қолдан. Барлық толтыруларды әр тарихи нүктеден бірдей сомамен алма: аударым уақыты мен қолжетімді база маңызды. Есептеу тәсілін нәтиженің қасына жазып қою керек.
Бұл intrade.bar-дағы кезеңдерді салыстырғанда әсіресе маңызды. Бір айда ірі толтыру болуы мүмкін, басқасында — тапқанды шығару. Тек қалдықтарды салыстыру ақша қозғалысының суретін береді, бірақ шешімдер сапасын емес. Алдымен сауда нәтижесін салыстыр, содан кейін шоттағы сома аударымдарға байланысты қалай өзгергенін бөлек түсіндір.
intrade.bar-дың еріктілік күндізгі лимиттері және просадка
Просадка шыңнан өтілген жолды өлшейді, ал күндізгі лимит жаңа мәмілелерді тоқтату шартын белгілейді. intrade.bar-да тәуекел-менеджмент еріктілік негізде: No limits таңдауға немесе шығын мен пайда шектерін өзің орнатуға болады. Өрістегі 0 мәні сәйкес шектеудің жоқтығын білдіреді. Лимит орнату стратегияны пайдалы етпейді, бірақ таңдалған шекара техникалық орындалуға ие болады.
Пайыздар баптау сәтіндегі баланстан есептеледі, алынған шекаралар күн соңына дейін тіркелген күйінде қалады. Баптауларды күніне бір рет орнатады және тек келесі күні ғана өзгертуге болады. Лимиттер үшін жаңа күн Мәскеу уақытымен 00:00-де, яғни 21:00 UTC-де басталады. No limits осы күннің ортасында орнатылып қойған қатаң шекті алып тастау тәсілі емес.
Ашар алдында жаңа мәміле сомасы, бұрыннан тартылған күндізгі шығын және ашық мәмілелер сомалары тексеріледі. Егер олар бірге шығын шегінен асса, жаңа операция ашылмайды. Мысалы, 10000 шартты базада және таңдалған 3% кезінде шек 300-ге тең. Егер ескерілген күндізгі шығын 200, ашық сома 100 және жаңа өтінім 100 болса, жиынтық 400 шекарадан асады. Мұндай тексеру соңғы ұтылысты күтпей, бұрыннан ашық тәуекелді де ескереді.
Жабылған мәмілелер бойынша шығын немесе пайда таңдалған сәйкес шекке жеткенде, жаңа мәмілелер күн соңына дейін ашылмайды. Бұл ашық келісімшарттарды мәжбүрлі жабу емес және аккаунтты бұғаттау емес. Толтырулар мен шығарулар лимиттер үшін сауда нәтижесінде ескерілмейді. Күндізгі шек айлық максималды просадканы автоматты түрде шектемейді: бірнеше түрлі күн капиталдың бөлек жолын құрайды.
Талдау нәтижесімен не істеу керек
Байқалатын төмендеуден кейін алдымен ережелеріңнің сақталғанын, сомалар өспегенін, төлемдер немесе таңдау шарттары өзгермегенін тексер. Әртүрлі көлемдегі үш ұтылыс сериясының ақшалай әсері мүлде басқа болуы мүмкін. Тарихи максималды просадка болашақ шығындардың төбесі емес, сондықтан «тестте бұдан жаманы болған жоқ» деген сөз алдын ала таңдалған шектеулерді алмастырмайды.
Қалпына келтіруді келесі сессияның міндетті мақсаты етпе. Ол бұйрықпен басқаруға болмайтын жаңа нәтижелерге байланысты. Әрекеттер ретін басқаруға болады: тарихты сақтау, үзіліс жасау, ережелерді intrade.bar демосында тексеру және жаңа нақты мәмілеге дейін рұқсат етілген тәуекел туралы шешім қабылдау. Әдемі санды тез қайтарғың келуі келесі опционның нәтижесін өздігінен жақсартпайды.
CSV-дің шағын бөлігінен бастап, жоғарыдағы кесте бойынша бірнеше нүктені қолмен қалпына келтір. Содан кейін шыңның қайда пайда болғанын, құлдырау неден болғанын және эпизод қанша уақытқа созылғанын қара. Мұндай талдау «бәрін бұздым» деген жағымсыз сезімді нақты деректерге айналдырады. Олармен процесті бір эмоциямен немесе бір қорытынды пайызбен салыстырғанда түзету оңайырақ.
Сұрақтар мен жауаптар
Бір мезгілде пайдада да, просадкада да болуға бола ма?
Иә. 1000-нан 1200-ге дейін өсу және 1100-ге дейін төмендеу бастапқыға қатысты 10% қалдырады, бірақ максимумнан шамамен 8,33% просадка береді. Екі көрсеткіш те дұрыс, тек базалары әртүрлі.
intrade.bar күндізгі лимиті максималды просадкаға тең бе?
Жоқ. Лимит бір күн шегінде жаңа мәмілелерді тоқтату шарттарын еріктілік негізде белгілейді. Максималды просадка таңдалған тарих бойынша бұрынғы шыңнан төмендеуді сипаттайды және көп күнді қамтуы мүмкін.
50% жоғалтқаннан кейін 50% табу жеткілікті ме?
Жоқ. 1000-нан 500 қалады; 50% өсім 750 береді. 1000-ға оралу үшін қалған 500-ден 100% қажет болады. Бұл есеп мақсатқа дейінгі қашықтықты көрсетеді, бірақ оған жетуге уәде бермейді.
Алғашқы оқу мәмілесін жасаңыз
Демо-шот тіркелгеннен кейін бірден ашылады
